SK es una de las ballenas de los chips y tiene algo claro: ni todo el dinero del mundo saciará el hambre de RAM de la IA

No hay RAM para tanta IA. A estas alturas de la película, a nadie se le escapa que estamos metidos de lleno en una nueva crisis de los componentes. A diferencia de la tormenta perfecta que sacudió la industria tecnológica en 2020, la nueva crisis es debido a algo muy concreto: la voracidad de los centros de datos y la inteligencia artificial. Estas últimas semanas hemos visto negatividad por todos lados, pero ahora llega uno de los principales responsables de que no haya RAM a decir que las cosas no van a seguir igual.

Van a ir a peor.

A un 30% del objetivo. Chey Tae-won no es un cualquiera. Se trata del CEO del grupo SK, uno de los mayores conglomerados del mundo y un gigante surcoreano que controla desde la industria energética hasta la química y la telefonía. Además, cuenta con SK Hynix, uno de los fabricantes más grandes de memorias de todo el mundo.

Si hay una voz autorizada en esta crisis, desde luego es la suya. ¿Y qué ha dicho? Pues que queda tormenta de RAM para rato. En una reciente entrevista, afirmó que el suministro de memoria quedará más de un 30% por debajo de la demanda de la IA para este año. Es decir, que volcando toda su producción a la memoria de alto rendimiento para la IA, abandonando por completo el sector de consumo, se quedarán lejos de poder satisfacer lo que compañías como NVIDIA están reclamando.

Problema estructural. Como decimos, llevamos semanas hablando del estado de la industria, pero ahora comprendemos hasta qué punto el sector de consumo ha pasado a un segundo plano para los fabricantes de memorias. Ese “lo hemos dado todo y nos vamos a quedar a un 30% del objetivo” es tremendamente revelador y explica el motivo por el que todo lo que lleve un chip de memoria está subiendo de precio.

Micron, SK Hynix y Samsung son las tres compañías que lideran la producción de memoria. Hacen memoria tanto de consumo (la del móvil, el PC, el router, la tele o el coche) como profesional (las HBM de gran ancho de banda), pero su producción no es ilimitada: si quieren aumentar el rendimiento en un tipo de memoria, deben bajar el del otro.

Y eso es lo que está pasando: el negocio de la IA tiene hambre de memoria y, por cada unidad de memoria de alto ancho de banda que se produce, se deben sacrificar varias unidades de memoria estándar para otros dispositivos. Esto crea un cuello de botella y una escasez “sin precedentes”, según el vicepresidente de Micron, ya que la industria de la IA está consumiendo toda la capacidad de producción de memoria, por lo que se crea una tremenda escasez en la rama convencional.

Todo vendido. Como consumidores, comprar un SSD, un módulo de RAM y un HDD de gran capacidad es un lujo en estos momentos, pero a los que controlan la producción de chips, les está viniendo bien porque están vendiendo toda la producción antes de empezar a “imprimir” chips. El propio Chey Tae-won ha comentado que los márgenes de ganancia de sus chips HBM4 son estratosféricos, de alrededor del 60%.

Micron ya ha comentado que toda su capacidad de producción de memoria HBM para 2026 ya está vendida, y son declaraciones similares a las de Western Digital hace unos días. Esto implica que han vendido ya componentes que no existen para tarjetas gráficas que no existen y que alimentarán centros de datos que, aún, no existen.

Abandonando el barco. Samsung, SK y Micron están ampliando sus líneas de producción y abriendo fábricas, pero conseguir salas limpias que empiecen a fabricar chips es un proceso lento y, por ejemplo, no se espera que las nuevas plantas de Micron comiencen a fabricar RAM hasta 2028. Y, cuando comiencen a hacerlo, seguramente será memoria para los centros de datos y no para aliviar los precios en el sector de consumo.

Al final, son sólo unos pocos proveedores para muchos fabricantes, y eso tiene otra consecuencia: habrá marcas que tengan que bajarse del carro. El CEO del grupo SK ha comentado que “probablemente habrá fabricantes de PC y smartphones que terminarán abandonando sus negocios”, pero no ha sido el únido. Hace unos días, el mandamás de Phison, una empresa que fabrica controladores de memoria, apuntó en la misma línea.

Y es fácil de entender: si a un fabricante con poco volumen le cuesta la memoria mucho más, tiene dos opciones: vender un PC/móvil con menos RAM o vender ese mismo producto mucho más caro. Ninguna de las dos es una buena idea.

Previsiones poco esperanzadoras. La gran pregunta es cuándo terminará esta solución. Desde SMIC, la gran fundición china, se estima que queda tormenta para rato porque todos quieren construir su infraesctructura de la siguiente década a lo largo de los dos próximos años.

Hay analistas que estiman que los fabricantes -como los del sector automotriz- están acumulando IA por “pánico” a que se agote y ahora se está produciendo memoria HBM4, pero en unos años habrá una tecnología superior que hará que la IA sea más rápida y más capaz… y la industria volverá a volcarse en ella si la burbuja no estalla antes.

Dominó. Mientras tanto, empresas como Tesla, Intel o el gigante japonés SoftBank quieren meterse de lleno en el mercado de la DRAM y las compañías chinas como CXMT tienen una oportunidad para satisfacer la demanda de IA para dispositivos como portátiles.

Y, aunque ahora ya vemos cómo ha impactado en el precio de componentes sueltos, toca esperar a ver qué pasa en dispositivos ya montados. Lenovo ha apuntado que va a subir el precio de portátiles, pero también se está avisando sobre importantes subidas de precio en móviles, sobre todo en los dispositivos de gama baja y media, donde el precio de la memoria RAM representa una gran parte del coste del producto.

Como he dicho alguna vez, toca cruzar los dedos para que no se rompa el móvil o el PC, ya que como toque cambiarlo, pagar el precio no será algo agradable.

Imágenes | Xataka, Bananovaya

En Xataka | Creíamos que NVIDIA era la empresa que más se había beneficiado de la IA. Micron la está dejando en ridículo

-
La noticia SK es una de las ballenas de los chips y tiene algo claro: ni todo el dinero del mundo saciará el hambre de RAM de la IA fue publicada originalmente en Xataka por Alejandro Alcolea .

---

🔥 Ver noticia completa en Xataka.com 🔥